Apakah saya akan dikenakan pajak atas penghapusan pinjaman mahasiswa?

Sejak 13 Maret 2020, peminjam pinjaman mahasiswa federal tidak perlu terlalu memikirkan pembayaran pinjaman mahasiswa mereka. Departemen Pendidikan AS menangguhkan pembayaran, bunga ditetapkan sebesar 0%, dan jutaan peminjam berharap rencana keringanan utang Presiden Biden akan membuahkan hasil.

Namun pembayaran kembali dimulai pada Oktober 2023, tetapi tidak lama. Pada Februari 2024, pemerintahan Biden membatalkan tambahan $1,2 miliar untuk 153.000 peminjam yang terdaftar dalam rencana pembayaran Saving on a Valuable Education (SAVE).

Dan pada akhir Maret 2024, “Pemerintahan Biden menyetujui putaran lain penghapusan utang mahasiswa untuk lebih dari 78.000 peminjam di bawah program pengampunan pinjaman layanan publik (PSLF) yang berdampak pada guru, perawat, pemadam kebakaran, pekerja sosial, dan pegawai negeri lainnya, termasuk militer,” tulis reporter Yahoo Finance Ronda Lee .

“Jumlah yang dilunasi mencapai $5,8 miliar dalam bentuk utang pinjaman mahasiswa. Total keringanan utang berdasarkan PSLF kini mencapai $62,5 miliar untuk 871.000 peminjam sejak Oktober 2021,” demikian dilaporkan Yahoo Finance.

Bahkan dengan kemenangan ini, pengampunan pinjaman mahasiswa tidak selalu merupakan terobosan yang bersih.

Beberapa bentuk penghapusan pinjaman dikenakan pajak. Jika Anda tidak siap, pajak atas penghapusan pinjaman mahasiswa bisa sangat besar.

Apakah saya harus membayar pajak penghasilan atas penghapusan pinjaman mahasiswa?

Menurut data Pusat Data Bantuan Mahasiswa Federal terbaru, 43,6 juta orang memiliki pinjaman mahasiswa federal yang belum lunas. Bagi mereka yang kesulitan mengelola pembayaran, penghapusan pinjaman bisa tampak seperti mimpi yang menjadi kenyataan. Namun, konsekuensi pajak penghapusan pinjaman mahasiswa dapat menyebabkan tagihan yang mengejutkan — terkadang disebut bom pajak pinjaman mahasiswa — saat peminjam menyerahkan pengembalian pajak mereka.

IRS menganggap utang yang dibatalkan, termasuk sebagian besar bentuk pengampunan utang pinjaman mahasiswa atau pembebasan pinjaman mahasiswa, sebagai pendapatan kena pajak.

Namun, peminjam yang berupaya menghapuskan pinjaman dibebaskan dari pajak berkat Undang-Undang Rencana Penyelamatan Amerika tahun 2021. Langkah ini membuat pinjaman mahasiswa yang dihapuskan dibebaskan dari pajak pendapatan federal, tetapi hanya berlaku untuk pinjaman yang dilunasi antara 1 Januari 2021 dan 31 Desember 2025.

Rencana Penyelamatan Amerika berlaku untuk semua program penghapusan pinjaman mahasiswa tetapi hanya memengaruhi pajak penghasilan federal. Meskipun beberapa negara bagian mengadopsi langkah serupa untuk pajak penghasilan negara bagian, tidak semua negara bagian mengikutinya.

Pada tahun 2023, Indiana, North Carolina, Mississippi, dan Wisconsin telah menyatakan bahwa sisa pinjaman mahasiswa yang dihapuskan akan dikenakan pajak sebagai pendapatan. Wajib pajak di Arkansas dan California dapat menghadapi nasib yang sama — negara bagian tersebut saat ini sedang meninjau undang-undang pajak mereka dan belum membuat keputusan (hingga Februari 2024).

[Versi artikel sebelumnya menyatakan Minnesota adalah salah satu negara bagian yang menyatakan bahwa saldo pinjaman mahasiswa yang dihapuskan akan dikenakan pajak sebagai pendapatan. Dalam sidang legislatif Minnesota terbaru, anggota parlemen memberikan suara untuk mengubah Minn. Stat. § 290.0132, subd. 24, dan “secara permanen mengadopsi pengecualian American Rescue Plan Act untuk pinjaman mahasiswa yang dihapuskan…Berlaku untuk tahun pajak yang dimulai setelah 31 Desember 2022.”]

Konsekuensi pajak penghapusan pinjaman mahasiswa setelah tahun 2025

Ketentuan Undang-Undang Penyelamatan Amerika mengenai pajak penghapusan pinjaman mahasiswa akan berakhir pada tanggal 31 Desember 2025. Mulai tanggal 1 Januari 2026 dan seterusnya, cara pengenaan pajak atas program penghapusan dan pelunasan pinjaman mahasiswa bergantung pada programnya.

Pengampunan Pinjaman Layanan Publik (PSLF)

Peminjam pinjaman federal yang bekerja untuk organisasi nirlaba, lembaga pemerintah, atau kelompok layanan publik dapat memenuhi syarat untuk PSLF jika mereka bekerja untuk pemberi kerja yang memenuhi syarat secara penuh waktu selama 10 tahun dan melakukan 120 pembayaran bulanan yang memenuhi syarat. Setelah mencapai tonggak tersebut, peminjam dapat mengajukan pembatalan utang. Setelah disetujui, pemerintah akan menghapuskan sisa saldo pinjaman federal.

PSLF adalah salah satu dari sedikit program yang dikecualikan dari pajak pendapatan federal; tidak ada jumlah pinjaman yang diampuni yang dikenakan pajak sebagai pendapatan.

Pembebasan Pembayaran Berdasarkan Pendapatan (IDR)

Rencana IDR diperuntukkan bagi peminjam pinjaman federal yang mengalami kesulitan membayar cicilan dengan rencana pembayaran standar 10 tahun. Rencana IDR memperpanjang jangka waktu pinjaman dan mendasarkan pembayaran bulanan peminjam pada persentase tertentu dari pendapatan diskresioner mereka. Keempat rencana IDR tersebut adalah:

Pembayaran Berbasis Pendapatan (IBR)

Pembayaran Berdasarkan Kontingensi Pendapatan (ICR)

Bayar Sesuai Penghasilan Anda (PAYE)

Menabung untuk Pendidikan yang Berharga (SAVE; sebelumnya dikenal sebagai Revised Pay As You Earn, atau REPAYE)

Pemerintah akan melunasi sisanya jika peminjam masih memiliki saldo di akhir jangka waktu pinjaman. Namun, pinjaman yang diampuni dikenakan pajak sebagai pendapatan di tingkat federal dan negara bagian.

Pembelaan Peminjam terhadap Pembebasan Pembayaran

Pembelaan Peminjam untuk Pembebasan Pembayaran adalah sebuah program yang menghapuskan pinjaman mahasiswa federal milik peminjam yang tertipu oleh kampus mereka, atau jika kampus mereka terlibat dalam pelanggaran dan undang-undang negara bagian.

IRS dan Departemen Keuangan AS telah mengeluarkan pemberitahuan yang mengklarifikasi bahwa pinjaman yang dilunasi melalui Borrower Defense to Payment tidak dikenakan pajak sebagai pendapatan.

Pembebasan Cacat Total dan Tetap (TPDD)

TPDD berlaku bagi peminjam yang mengalami cacat total dan permanen. Pemerintah akan melunasi sisa saldo pinjaman bagi peminjam pinjaman federal yang memenuhi syarat.

Cara pajak ditangani bergantung pada kapan Anda memenuhi syarat untuk pembebasan.

Jika Anda menerima pembebasan sebelum 1 Januari 2018, jumlah pinjaman yang dibebaskan akan dikenakan pajak penghasilan federal. Pinjaman yang dibebaskan antara 1 Januari 2028 dan 31 Desember 2025 dibebaskan dari pajak penghasilan federal. Bagaimana TPDD akan dikenakan pajak pada tahun 2026 dan seterusnya belum jelas saat ini.

Baca selengkapnya: Jangan keluarkan biaya tambahan hanya untuk mengajukan pajak. Berikut 7 opsi pelaporan pajak gratis.

Pajak atas penghapusan pinjaman mahasiswa untuk pinjaman mahasiswa swasta

Pinjaman mahasiswa swasta tidak memenuhi syarat untuk program pinjaman federal seperti PSLF atau TPDD. Namun, peminjam dengan pinjaman mahasiswa swasta mungkin memenuhi syarat untuk program pengampunan atau penghapusan pinjaman lainnya. Misalnya, beberapa pemberi pinjaman swasta akan menghapus pinjaman peminjam yang mengalami cacat total dan permanen.

Rencana Penyelamatan Amerika menetapkan bahwa pinjaman mahasiswa swasta yang diampuni juga dibebaskan dari pajak pendapatan federal hingga akhir tahun 2025. Namun, pinjaman tersebut mungkin dikenakan pajak pendapatan negara bagian.